|
把文章分享到: |
9月26號研究報告 |
壹、 國內外經濟情勢 1. 央行貨幣政策,寬鬆轉中性,貼放利率連13 季不變,銀行爛頭寸減少,未來升息將緊盯物價,必要時召開臨時理事會。 2. 美經濟加溫,道瓊潑冷水,企業資本支出、就業數據優於預期,引發提前升息疑慮,股市早盤大跌225 點。 3. 台經濟成長,亞銀上修至3.4%,零售銷售增加+民間投資提高,唱旺今年動能,看好明年加薪升溫,GDP 增幅調高到3.3%。 4. 德拉吉暗示推QE,歐元摔至近2 年新低。 貳、 產業、上市公司動態 1. 台積16 奈米製程超前,估明年Q2 量產,以FinFET 為海思產出首顆4G 相關處理器,展現超強技術實力。 2. 茂迪昆山廠產能滿載,受惠大陸力推分散式太陽能發電,訂單吃到飽,員工加班趕出貨,獲利向前衝。 3. 貿聯Q3 獲利可望攻頂,受惠人民幣升值,連接器廠成績亮麗,詮欣營運優於上季,嘉澤全年要賺一個股本。 4.志超雙引擎熱轉業績燙,光電、NB 板助攻,Q3營收上看63 億元,EPS 估1.52 元,創導入IFRS來新高紀錄。 5. 群聯行動支付再下一城,攜手東芝打入銀行卡供應鏈,明年首季貢獻營運。 6. 華碩NB 在台市占創新高,市占達到52.9%;加上手機出貨量增溫,Q3 營收季增兩成達標在望。 7. 聯華展食力,擴張餐飲版圖,跨足生機食材及披薩第3 店開張,健康食彩明年展店15 至20家。 參、 股市動向 1. 中概族群,隨陸股起舞,對岸股市攀高,鴻海、正新、日月光等赴陸生產比重漸增,可望受惠。 2. 大戶變現,大立光成提款機,大立光昨天直殺跌停,成交1677 張,但外資僅賣超70 張,顯示賣壓來自本土大戶落跑。 |
|